（股票知识）MACD掰开揉碎的编制规则，你知道吗？

在股市里，真正愿意学习的人很少，无知无畏的人很多。 最可笑的是，很多人连索引编制的规则都不懂，随便捡起来就用，到头来一辈子都不知道输在了哪里。

荀子在《劝学》一文中说：“所以，不登高山，不知天之高；不临深流，不知天高地厚。大地深处，不闻先王遗言，不知学问之大。”

在使用一个指标之前，一定要追溯它的本质，而了解一个指标本质的最好方法就是打开指标的源代码阅读。 一旦打开源代码，所有神秘的东西都会被抹去。

我发现很多人喜欢用MACD指标，但是市面上很多MACD的用法都是习以为常的。 今天把MACD拆散，跟大家好好聊聊。

1、什么是均线？

要了解MACD指标，首先要了解移动平均线。

所谓移动平均线是过去股价的平均值，不具有任何预测意义。 例如，5日均线就是将最近5天的收盘价的平均值连成一条线。

比如过去股价在5-6元区间，那么均线也在这个区间内。 突然有一天收盘价涨到7元，那么短期均线会小幅上涨，而长期均线影响不大，相对缓慢。

因为短期均线是数量较少的平均值，突然出现一个大数，对均线的计算影响较大。 长期均线是很多数的平均，偶尔出现的大数对均线影响不大。

是股价决定了均线的方向，而不是均线决定了股价的方向。 当股价上涨时，均线会逐渐跟进； 当股价下跌时，均线会逐渐跟随向下。

移动平均线的作用是指示价格运动的方向。 它是一个趋势指标。 它不告诉你未来会发生什么，而是告诉你当前的趋势是什么。 对于很多人来说，移动平均线并不比肉眼看K线图好多少。

移动平均线是否代表一定时期内的平均拥有成本？

经常听说10日均线代表的是这10天买家的平均成本，但这个说法并不准确，因为没有考虑成交量因素。

比如下图中的股票，某天放量巨大，说明当天买进的人很多，所以简单的加上收盘价来算平均显然不能代表买主的平均持有成本.

也有人说，一旦均线出现扭曲，需要密切关注，因为很快就会出现大涨或大跌。 是不是真的？

其实，了解了均线的本质后，均线的缠绕也就一点都不神秘了。 只要股价在窄幅震荡的时间足够长，长线和短线的均线肯定会相互缠绕。 即使不看均线，也知道股价波动是在酝酿一个趋势行情，股价波动除了波动只能涨也不能跌。

也有人说均线的缠绕代表着长期和短期买方成本的趋同，这是不准确的，因为没有考虑成交量因素。

股价的简单平均线称为MA移动平均线，而在计算MACD指标时，使用的移动平均线就是EMA。 清道夫股票交易，专注于高级短期技术技能。

以26天移动平均线为例，普通移动平均线（MA）的算法是将最近26天的收盘价相加求平均值，过去几天的收盘价影响相同关于平均值的计算。

但是我们计算均线是为了更直观的看趋势（其实肉眼也可以看到）。 收盘价越接近当前时间，越应该反映股价的持续走势。

因此，有人编制了EMA均线，收盘价离当前时间越近，计算均线时的权重越大。

其实我觉得差别不大。 当您试图使移动平均线对股价波动更加敏感时，错误信号的可能性就会增加。 如果有些读者不理解这一点，可以简单地将EMA看成是一条普通的移动平均线。

2、MACD是怎么来的？

下图是MACD的图形。 每个软件都有。 要理解MACD指标，首先要理解三大要素：DIF、DEA、红绿柱。

(1) DIF=12天EMA-26天EMA。

大多数软件的默认参数是12日和26日，因为以前股票交易天数是一周6天，半个月12天，一个月26天。 现在虽然一周变成了5个交易日，但是参数也逐渐形成了习惯，大家看的技术参数往往更加重要。

DIF的绝对值代表长短期均线距离（开盘）的大小。

当12日均线在26日均线上方时，股价在上涨，DIF在0轴上方； 当12日均线低于26日均线时，股价在下跌，DIF在0轴下方。

当DIF穿越0轴时，即12日均线与26日均线交叉； 当DIF穿越0轴，即12日均线与26日均线交叉。  ，一个有价值的炒股知识网站。

均线金叉是买入信号，死叉是卖出信号？

我们还是要回归均线的本质。 由于均线的计算公式，短期均线对股价变动较为敏感。 比如前20天股价是10元，今天突然涨到11元，那么今天5日均线的价值是10.2元，10日均线的价值均价为10.1元。 移动平均线黄金交叉。

如果还有不明白的读者，可以自己算算，画几根均线，一目了然。

那么，短期股价上涨带来的黄金交叉是买入信号吗？

只有未来股价继续上涨，金叉的买入信号才会成立。 如果未来股价下跌，黄金交叉是一个错误信号。 也就是说，在趋势行情中，金叉和死叉是有效的买卖信号，但在震荡行情中，金叉和死叉基本属于虚假信号。

均线指标的假信号很多，但有一点是可以肯定的，在股价开始一波上升趋势之前，一定有均线的金叉； 在股价开始一波下跌趋势之前，还必须存在均线的死叉。

按照金叉和死叉信号买卖，你能承受无数虚假信号造成的小损失吗？ 因为我们无法预测未来市场是否会波动或趋势。

让我们继续谈谈DIF。

DIF的绝对值越大，表示长短期均线的开口越大，这意味着短期股价的上涨或下跌正在加速。

股价不可能只涨不跌，也不可能只跌不涨。 短期的暴涨暴跌不能长期持续，股价肯定会震荡或下跌。

正因为如此，DIF围绕零轴上下波动，这表明MACD具有震荡指标的特征，本质上是对人类贪婪和恐惧的反复解读。

另一个经常被提及的概念是MACD顶部背离和底部背离。

下图显示了两个短期顶部背离，即股价在上涨，但DIF却在不断下跌，即随着股价上涨，两条均线之间的距离未能创新高。

一般来说，顶部背离出现在上升趋势中，这意味着短期可能会出现下跌。 因为一波强势上涨应该是市场资金不断涌入，股价上涨的速度越来越快，均线体现在短期均线与长期均线的距离越来越大。

但如果长期和短期均线之间的距离越来越小，则意味着上涨势头越来越弱。 虽然股价还在上涨，但随时可能开始下跌。 这是MACD顶部背离暗示股价可能下跌的实质。

现在大家应该能明白顶背离的本质了，但是均线永远代表的是过去，不能用来预测未来。 下图是顶背离失败的例子。 毕竟，过去的上涨势头已经越来越弱了。 如果有一个积极的未来，它将继续大幅上涨。

底部的背离我就不多说了。 顶部背离的本质是相反的，这意味着向下的动能已经减弱。 同样，下跌动能减弱并不代表不会继续下跌。

(2)DEA：DIF值的移动平均线，一般软件默认为9天平均线。

为什么要设置 DIF 的移动平均线？

平均线是一种思维方式。 我们的肉眼对数字的波动不敏感，但是如果将当前值与平均值进行比较，我们可以更清楚地感受到数值的变化。

和上面说的股价均线一样的思路，DEA是DIF的9日均线，也就是说对DIF的单日变化比较慢。 如果DIF与DEA（金叉）相交，说明最近的DIF在变大； 如果 DIF 穿过 DEA（死叉），则意味着最近的 DIF 正在变小。

当 DIF 在零轴上方时：

DIF与DEA的黄金交叉意味着DIF越来越大，即股价长短期均线之间的距离越来越大，股价上涨势头越来越强，更强。

DIF与DEA之间的死叉意味着DIF越来越小，即股价长短期均线之间的距离越来越小，股价当前的上行动力正在减弱。

当 DIF 在零轴下方时：

DIF 和 DEA 是金叉。 此时DIF为负值，表示DIF的绝对值越来越小，即股价的长、短期均线距离越来越小，向下的势头越来越大股价正在走弱。

DIF与DEA死叉，此时DIF为负值，表示DIF的绝对值越来越大，即股价长短期均线距离越来越大，股价的下行势头越来越强。

无论是均线的死叉，还是MACD的死叉，都是对过去价格走势的描述。 如果未来的价格走势延续过去的特征，买卖信号就会非常准确； 但如果未来的价格走势没有延续过去的特征，那么买卖信号就是虚假信号。

也就是说，金叉和死叉是趋势指标，不适用于震荡行情。 关键是只有股价出去了，我们回头看看，才知道大盘是震荡还是趋势。

(3)红柱和绿柱：(DIF-DEA)*2为柱值，红柱为正值，绿柱为负值。

看到这里，可能很多人都开始头晕了。 正是因为MACD的设计比较复杂，所以外面的大部分用法都是错误的，这是理所当然的。

DIF是12日均线与26日均线之差，表示长线与短线均线的距离（开盘）。  DIF的绝对值越大，表示长短期均线距离越大，上涨或下跌的力度越大。

红柱和绿柱的含义与DIF的原理类似。  MACD表示两种聚合和背离，一种是DIF，表示短期均线和长期均线的聚合和背离； 另一个是MACD红色和绿色柱，表示DIF和DEA的聚集和发散。

通过将 DIF 与其均值 DEA 进行比较，我们可以了解 DIF 的变化。 但是为了进一步观察DIF变化的强度，我们还需要观察DIF和DEA的区别。

红色和绿色列的值是 DIF 和 DEA 之间的差值。 红色和绿色的柱子越长，表示DIF和DEA的距离越大，即上涨或下跌的力度越大。

今天的文章要说的很多，写多了，坚持下去的人就很少了。 关于红绿柱需要知道的一点是，当红柱变成绿柱时，对应的是DIF和DEA的死叉； 当绿色柱变成红色柱时，对应DIF和DEA的金叉。

最后做一个总结，MACD能预测行情吗？

不能！

MACD是对当前股价走势的描述，老手看裸K线也能得出与MACD相同的结论。 举个不准确的例子，直接看K线图有点像医生用听诊器听你的心跳，而MACD是打印出来的心电图，对不同的心跳进行分类。

有一个经典的“罗素鸡”故事：农场里有一只鸡，农夫每天给它喂很多好吃的，把它养得又白又肥，几个月来一直这样. 一天，农夫又来了，但这一次没有喂他吃，而是杀了他，因为是感恩节。

在交易中，有些人不了解指标的本质，看到某些现象就开始总结规律，最后成为归纳思维而死的罗素鸡。 记住，当你要使用某个指标时，请先了解它是怎么来的。

本文不是教你使用指标，而是要打破迷信。 迷信的根源是无知。